Die Gesetzgeber der Europäischen Union haben sich nach einer langen, kontroversen Debatte auf einen Weg zur Regulierung von Kryptowährungen geeinigt. Der Kompromiss wurde am 30.6. 2022 (dem letzten Tag der franzsösichen Ratspräsidentschaft) geschlossen. Die Einigung sieht vor, dass Krypto-Vermögenswerte, die in der EU gehandelt werden, besser zurückverfolgt werden können. Außerdem einigten sich die Trilog-Teilnehmer (EU-Parlament, EU-Kommission und EU-Rat) darauf, umfassendere Marktregeln zum Schutz vor Marktmanipulation und zur Festlegung von Bedingungen für Vermögenswerte wie Stablecoins einzuführen.
Das ursprünglich diskutierte Verbot von energie-hungrigen Blockchain-Konsensverfahren wie “Proof of Work” in der Bitcoin-Blockchain finden sich in der neuen MiCA-Regulierung (Markets in Crypto-Assets) nicht wieder..
Die Regeln zur Rückverfolgbarkeit sollen die Nutzung von Kryptowährungen für Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung eindämmen, indem sie Compliance-Anforderungen für Krypto-Dienstleister wie Handelsplattformen einführen.
Die vorläufige Einigung über ein neues EU-Gesetz zur Rückverfolgbarkeit von Krypto-Transaktionen wurde nach harten Verhandlungen zwischen dem Europäischen Parlament, der Kommission und dem Rat erzielt.
Der Europaabgeordnete Ernest Urtasun (Grüne/EFA) aus Spanien, Mitberichterstatter des Ausschusses für Wirtschaft und Währung des Europäischen Parlaments, sagte gestern in einer Erklärung: “Diese neue Verordnung stärkt den europäischen Rahmen zur Bekämpfung der Geldwäsche, verringert das Betrugsrisiko und macht Krypto-Transaktionen sicherer.
“Die EU-Vorschrift wird sicherstellen, dass CASPs [Krypto-Assets Service Provider] sanktionierte Adressen verhindern und aufspüren können und dass Transfers von Krypto-Assets vollständig rückverfolgbar sind. Mit dieser Verordnung wird eine der ehrgeizigsten Reisevorschriften für den Transfer von Krypto-Vermögenswerten in der Welt eingeführt. Wir hoffen, dass andere Rechtsordnungen dem ehrgeizigen und strengen Ansatz folgen werden, auf den sich die Mitgesetzgeber heute geeinigt haben.”
Mit der erzielten Einigung wird die sogenannte “Reisevorschrift”, die bereits im traditionellen Finanzwesen gilt, auf Überweisungen von Krypto-Vermögenswerten ausgeweitet. Diese verlangt, dass Informationen über die Quelle des Vermögenswerts und den Empfänger mit der Transaktion mitreisen und auf beiden Seiten der Übertragung gespeichert werden.
Der EU-Gesetzgeber beschloss, dass es keine Mindestgrenze geben sollte – das bedeutet, dass alle Krypto-Transaktionen, an denen CASPs beteiligt sind, die Reisevorschrift einhalten müssen, unabhängig davon, wie viel oder wie wenig Kryptowährung bewegt wird.
Damit wird der frühere Vorschlag der Kommission verschärft, der die ursprünglich von der EU-Exekutive vorgeschlagene Grenze von 1.000 Euro für anonyme Transaktionen aufhob.
“Krypto-Asset-Dienstleister (CASPs) werden verpflichtet sein, diese Informationen an die zuständigen Behörden weiterzugeben, wenn eine Untersuchung über Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung durchgeführt wird”, sagte das Parlament in einer Pressemitteilung.
“Da Krypto-Vermögenstransaktionen bestehende Schwellenwerte, die Rückverfolgbarkeitsanforderungen auslösen würden, leicht umgehen können, versicherten die Verhandlungsführer des Parlaments, dass es keine Mindestschwellen oder Ausnahmen für Transfers von geringem Wert gibt, wie ursprünglich vorgeschlagen.”
Vor der Freigabe von Krypto-Vermögenswerten an die Begünstigten müssen die Anbieter überprüfen, dass die Quelle des Vermögenswerts keinen restriktiven Maßnahmen oder Sanktionen unterliegt und kein Risiko der Geldwäsche oder Terrorismusfinanzierung besteht. Das Gesetz wird also für Krypto-Plattformen, die in der EU Geschäfte machen wollen, eine Compliance-Anforderung im Stil von “Kenne deinen Kunden” einführen.
Die neuen Vorschriften zur Rückverfolgbarkeit von Kryptowährungen werden auch Kryptotransaktionen von nicht gehosteten Wallets (d. h. Wallets, die von einem privaten Nutzer verwaltet werden) abdecken, wenn diese mit gehosteten Wallets interagieren, die von CASPs verwaltet werden.
Die Verhandlungsführer einigten sich darauf, dass in einem Szenario, in dem ein Kunde Kryptowährungen im Wert von mehr als 1.000 Euro an seine eigene, nicht gehostete Wallet sendet oder von ihr empfängt, die CASP überprüfen muss, ob die nicht gehostete Wallet tatsächlich im Besitz oder unter der Kontrolle dieses Kunden ist”.
“Die Regeln gelten nicht für Überweisungen von Person zu Person, die ohne einen Anbieter durchgeführt werden, wie z. B. Bitcoin-Handelsplattformen, oder zwischen Anbietern, die in ihrem eigenen Namen handeln”, fügte das Parlament hinzu.
Die EU verfügt über einen bestehenden Rechtsrahmen zum Schutz personenbezogener Daten – was die Frage aufwerfen könnte, ob ein neues Gesetz, das die Übermittlung personenbezogener Daten derjenigen vorschreibt, die Krypto-Transaktionen durchführen, andere rechtliche Anforderungen an die in der Region tätigen Datenverarbeiter untergraben könnte, um die Informationen der Menschen angemessen zu sichern und zu schützen.
Laut dem Parlament haben die Mitgesetzgeber jedoch Datenschutzerwägungen berücksichtigt, indem sie sich darauf geeinigt haben, dass “wenn es keine Garantie dafür gibt, dass die Privatsphäre auf der Empfängerseite gewahrt wird, [personenbezogene Daten wie Daten und Adressen] nicht übermittelt werden sollten”.
Die Kommission begrüßte die vorläufige Einigung und erklärte heute, dass die neuen Rückverfolgbarkeitsregeln “die Überwachung und Rückverfolgbarkeit von Krypto-Vermögenstransfers erheblich verbessern und die Einhaltung der in den Empfehlungen der Financial Action Task Force (FATF) geforderten einschlägigen Maßnahmen gewährleisten” werden.
Einigung auf MiCA-Regulierung
Die Mitgesetzgeber haben sich auch darauf geeinigt, dass zusätzliche neue Krypto-Rechtsvorschriften – auch bekannt als MiCA-Vorschriften (Markets in Crypto-Assets) – die Einrichtung eines öffentlichen Registers für nicht konforme und nicht beaufsichtigte Krypto-Asset-Dienstleister vorsehen werden, mit denen Krypto-Asset-Dienstleister aus der EU nicht handeln dürfen.
Eine Einigung über die Details des MiCA-Pakets wurde gestern am späten Abend des 30..6.2022 besiegelt. Der Europaabgeordnete Stefan Berger twitterte über einen “Durchbruch” im Trilog über einen “ausgewogenen” Ansatz, bei dem keine Technologien wie “Proof of Work” (PoW) verbannt werden.
Berger hatte in seiner Funktion als Berichterstatter für Markets in Crypto-Assets (MiCA) dafür gekämpft, das von Linken und Grünen befürwortete PoW-Verbot zu verhindern. Die hätte
MiCA soll ein Paket von strengen Maßnahmen gegen Marktmissbrauch und -manipulation enthalten – und wird von den Gesetzgebern als die weltweit erste umfassende Regelung für Kryptoanlagen bezeichnet. Genauere Details des vorläufigen Abkommens müssen allerdings noch bekannt gegeben werden.
The Guardian berichtet, dass sich die EU-Gesetzgeber im Rahmen des neuen Pakets auch auf künftige Umweltangaben für Krypto-Asset-Dienstleister geeinigt haben, die beispielsweise den Energieverbrauch und die Umweltauswirkungen von Krypto-Assets melden müssen.
Die Kommission begrüßte die Trilog-Vereinbarung und schrieb: “Dieser neue Rahmen wird die Verbraucher, die Marktintegrität und die Finanzstabilität schützen. Er wird einen klaren Rechtsrahmen in der EU schaffen, der weitere Innovationen auf einer sicheren und soliden Grundlage ermöglicht. Der MiCA-Rahmen deckt Krypto-Assets ab, die nicht bereits durch andere EU-Finanzvorschriften reguliert werden.”
“Für ‘Stablecoins’ legt die Vereinbarung strenge Anforderungen an die Gründung, Zulassung und Verwaltung von Rücklagen fest, einschließlich einer EU-Aufsicht für bedeutende ‘Stablecoins’, die systemisch wichtig sind. Anbieter von Krypto-Asset-Dienstleistungen müssen ebenfalls in der EU zugelassen sein und können daher ihre Dienstleistungen in der gesamten Union unter Verwendung des EU-Passes erbringen”, heißt es weiter.
In einer Erklärung sagte Mairead McGuinness, Kommissarin für Finanzdienstleistungen, Finanzstabilität und Kapitalmarktunion, ebenfalls:
“Ich begrüße die beiden politischen Einigungen zwischen dem Europäischen Parlament und dem Rat über die MiCA und die Neufassung des Geldtransfers sehr. Zusammen werden diese Vorschläge die Kryptomärkte in den regulierten Bereich einbeziehen und Risiken in Bezug auf Verbraucherschutz, Marktintegrität, Finanzstabilität und Finanzkriminalität angehen. Gleichzeitig wird MiCA Rechtssicherheit für die Marktteilnehmer schaffen und mit einem neuen EU-Pass für Krypto-Dienstleister die Innovation im Binnenmarkt fördern. Die EU ist das erste Land, das einen derart umfassenden Rahmen für Krypto-Assets geschaffen hat. Ich hoffe, dass andere Rechtsordnungen folgen werden und die internationale Zusammenarbeit in diesem Bereich fortgesetzt wird.”
